Сравнение между Частните фондации и Тръст

Фондацията е аналог на тръста, но ако тръста се използва в страни с англо-саксонска правна система, то фондацията е създадена за страни, следващи традициите на континенталното право.
 

Както Тръста така и Фондацията имат основател или основатели, управляемо имущество, попечители и бенефициенти (облагодетелствани лица, наследници), тоест лица, в чиято полза е създадена Фондацията или Тръста и които имат право да получават приходите от управляемото от Фондацията или Тръста имущество, или да получат цялото това имущество в зависимост от конкретните условия. В този смисъл разликата между Фондация и Тръст е само в употребяваната английска терминология. Ако в Тръста основателите, имуществото и управляващите го се обозначават с термините Settler, Trust property, Trustees, то в Частната Фондация те са съответно: Founder, Foundation funds, Foundation Council. Попечителите и бенефициентите имат еднакво название и в двата случая – Protectors и Beneficiaries.
 

Въпреки всичко съществуват значителни разлики между фондация и тръст:  Фондацията от самосебе си се явява юридическо лице, докато тръста не е. В тръста има разлика между юридически собственици и облагодетелствани собственици, докато във фондацията не съществува такова разделение, тъй както самата тя се явява собственик на имуществото.
 

Независимо от горепосочените разлики , и тръстовете и фондациите са разглеждани като едни от най-добрите юридически инструменти за гарантирана защита и наследство на частно имущество.
 

Законодателство на Република Панама за Частните Фондации

Въпреки че Панама вече имаше осъвременен закон за тръст, на 12 Юни 1995г от парламента на страната бе приет Акт №25 за частните фондации (Act No25 on Private Foundations) , който обезпечи Панама със закон - алтернативен вариант на закона за тръст.
 

Определение за Частна Фондация

Според Панамското право , Фондацията е имуществено дарение , което е направено от един или няколко частни лица или корпорации, наречени основатели (Founders), за осъществяването на определени цели. Дареното имущество става напълно автономно. Управлението му се осъществявя чрез специални управляващи органи, които се наричат  Управителен Съвет на Фондацията (Foundation Council). Предназначението на Съвета е да следи за правилното прилагане на условията установени от основателя за постигане на целите на фондацията в интерес на едно или няколко частни лица или корпорации , наричащи се бенефициенти (Beneficiaries).  След  регистрацията на устава на фондацията в регистъра на фондациите в Панама (Foundation Register), фондацията се превръща в юридическо лице. В зависимост от желанията на основателите, фондацията може да бъде отменяема (inter vivos) или неотменяема (mortis causa).
 

Основни документи

Основните документи на панамската частна фондация са Уставът на Фондацията (Foundation Charter), който трябва да бъде регистриран в Регистъра, за да придобие фондацията статут на юридическо лице  и Нормативните положения (By-Laws), oпределящи правата и индентичността на бенефициентите. Нормативните положения обикновено се издават от съвета на фондацията. Това е частен строго поверителен документ.
(за допълнителна информация вижте по-долу )
 

Цели на Фондацията

Според Законодателството за Фондациите, целите на фондацията трябва да бъдат некомерсиални (non-commercial) и да не бъдат ориентирани към получаване на парични облаги (non-profit). Фондацията не може да действа като компания, въпреки че може да притежава дялове в други компании или да инвестира във финансовата индустрия, при условие, че генерираните приходи от горепосочените операции, бъдат използвани изключително за осъществяване на целите на фондацията.
 

Първоначалното имущество на фондацията и неговите промени в последствие

Първоначалният капитал на фондацията трябва да бъде минимум $10 000 щ.д. , но тази сума може да бъде увеличена по всяко време след създаването й, като не е задължително промяната да бъде регистрирана в Панамския Регистър на фондациите. Капиталът на фондацията може да бъде депозиран от основателя или от трето лице, като при регистрацията не се изисква доказателство за това, че първоначалният капитал е платен. След като основателят направи първоначалното дарение, капиталът на фондацията става автономен и юридически независим от каквито и да е други активи, притежавани от основателят.
 

Съвет на Фондацията

Съветът на фондацията трябва да се състои  минимум от три частни лица или: една компания, комбинация от частни лица и компания. В закона не са указани никакви ограничения по националността на лицата или компаниите, съставляващи Съветът на Фондацията. На практика много често регистрационния агент на фондацията ( местен адвокат или юридическа компания) изпълнява ролята на доверен съветник (fiduciary councilor) в  Съвета на Фондацията.
 

Нормативни положения

Нормативните положения определят индентичността и правата на бенефициентите. Този частен и строго поверителен документ обикновено се съставя от Съвета на фондацията. Неговото съдържание не трябва да се регистрира нито в  регистъра на фондациите, нито в офиса на регистрационният агент в Панама и цялата административна дейност може да се извършва извън страната.
 

Бенефициенти

Бенефициентите на фондацията могат да бъдат физически лица без ограничения за възраст и националност и / или юридически лица регистрирани в която и да е страна. Бенефициентите не се явяват нито собственици, нито кредитори на фондацията. Законът за Фондациите допуска назначението на нови бенефициенти по всяко време след регистрацията на фондацията. Правата на бенефициентите се определят в Устава на фондацията или в Нормативните положения, а така също от резолюциите приети от Съвета на фондацията.
 

Попечители

Утавът на Фондацията  може да предвижда назначението на попечители (защитници) на фондацията, които да осъществяват контрол върху управлението на имуществото на фондацията. Акт №25  определя ролята на попечителите, а основателите или Съвета на фондацията  могат да преостановят конкретните пълномощия и права на попечителите във всеки отделен случай.
 

Информация, която трябва да бъде регистрирана в Регистъра на Фондациите

За да бъде регистрирана фондацията и да придобие статут на  юридическо лице, нейният Устав трябва да садържа следната информация: името на фондацията, първоначалния капитал, членовете на съвета, юридически адрес, местен представител (регистрационен агент), цели и предназначение , метод за назначаване на бенефициенти , правата на основателите (ако има такива) и срок на действие на фондацията. Информацията за бенефициентите и техните права може, но не е задължително да бъде регистрирана.
 

Промени и допълнения в Устава и Нормативните положения на Фондацията

Съвета на фондацията има правото по всяко време да прави промени и допълнения в Устава и да ги регистрира. Регистрационният агент трябва да регистрира меморандум на поправката в Регистъра на фондациите. Промените направени в Нормативните положения не е необходимо да се  регистрират.
 

Счетоводни и одиторски изисквания

Съгласно Закона за фондациите същите не се задължават да водят счетоводни отчети в Панама. Въпреки това Съвета на фондацията е длъжен да предоставя на бенефициентите или техните представители информация за финансовото състояние на фондацията. За да бъде възможно да се спази това изискване е целесъобразно да се води финансов отчет. Уставът или Нормативните положения на фондацията могат да поставят различни условия във връзка с водене на финансовити  отчети на фондацията. 
 

Закриване на Фондацията

Акт №25, Уставът и Нормативните положения на фондацията определят условията по нейното закриване. Уставът може да определя ограничен срок на времетраене на фондацията. Ако се докаже, че целта й е недостижима, или ако Уставът допуска анулиране на фондацията, тогава тя може да бъде закрита. Ако Уставът  не съдържа клауза за нейното анулиране, решението може да бъде прието от Съвета на фондацията, като това трябва да бъде регистрирано в Регистъра на фондациите в Панама. 
 

Прехвърляне на седалището на фондацията в друга юрисдикция

Частните фондации регистрирани в Панама имат право да прехвърлят седалището си в друга юрисдикция, а така също и чуждестранни фондации могат да прехвърлят седалището си в Панама. Това не води до загуба на корпоративният статус на фондацията или промяна в задълженията й към трети лица. От датата на прехвърлянето й в новата юрисдикция, фондацията става субект на местното законодателството.
 

Регистрационен агент

Съгласно точка 5 от Акта за фондациите, всички фондации трябва да имат местен регистрационен агент в Панама. Регистрационният Агент може да бъде местен адвокат или адвокадска кантора.
 

Закони за съхраняване на конфиденциалността

Панама има стари и много строги традиции за защита на конфиденциалността. И Гражданският и Наказателният кодекс обуславят стриктни санкции за нарушение на конфиденциалността в сферата на юридическата практика, банковото дело, тръстовете и частните фондации и т.н. Злоупотреба или неоторизирано предаване на поверителна информация от всяко лице, което има достъп до такава информация могат да доведат до завеждане на съдебно дело. Предаване на банкова информация може да стане само при наличието на съдебно нареждане. Данъчни нарушения, съгласно законодателството на Панама, не могат да доведат до съдебен процес.
 

Финансово законодателство и данък наследство

Финансовото право в Панама е основано на териториални принципи, съгласно които, приходите на частни лица и компании, получени от чужди източници се освобождават от данък в Панама и могат без ограничение да бъдат прехвърляни на трети лица. В допълнение към това, Панама не е влизала в никакви споразумения относно указване на юридическо съдействие по  въпроси свързани с данъчно облагане с която и да е страна в света. В Панама не съществува данък наследство, така че компании или фондации, наследяващи имущество не се облагат с данък.
 

Отсъствие на принудително наследство

Законодателството на Панама не признава принудителното наследство, поради което постановленията на чуждестранен съд по такива въпроси не се взимат под внимание. Поради тази причина не се препоръчва имуществото на Панамска фондация да се съхранява в страна, в която има закон за принудително наследство, тъй като това може да доведе до усложнения и конфликти.
 

За какво обикновенно се използват Панамските фондации?

Частна фондация, регистрирана в Панама, е идеално средство за некомерсиално владение и управление на движимо и недвижимо имущество. Законодателството на Панама осигурява добра защита и онаследяване в благоприятна данъчна обстановка. Гъвкавостта на Панамското законодателство предоставя големи възможности по назначаване и смяна на бенефициенти, определяне на техните права и увеличение на имуществото на Фондацията.